Agencias/Ciudad de México.- Global Infrastructure Partners y Brookfield Infrastructure propusieron la semana pasada una posible adquisición del operador italiano de carreteras y aeropuertos Atlantia tras las conversaciones mantenidas con su principal accionista, según informaron ambos fondos.
Las acciones de Atlantia, cuya capitalización bursátil supera los 16,000 millones de euros (17,500 millones de dólares), subían un 10%, ante la posibilidad de que la empresa sea objeto de una guerra de ofertas en la que también estarían implicados la familia Benetton y Florentino Pérez, presidente del club de fútbol Real Madrid.
Los dos fondos, especializados en inversiones en infraestructuras, confirmaron que se reunieron con Edizione, propiedad de la familia Benetton, los días 3 y 23 de marzo y que presentaron la propuesta a Edizione el 30 de marzo. Edizione posee el 33% de Atlantia. Los fondos tienen un acuerdo con ACS, de Pérez, en virtud del cual la constructora española podría adquirir una participación mayoritaria en las concesiones de las autopistas de peaje de Atlantia si se completara alguna oferta.
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Sin embargo, la familia Benetton, el fondo de inversión Blackstone y otros inversores tradicionales de Atlantia, como la fundación bancaria italiana CRT, están estudiando una contraopa para comprar la compañía, dijeron a última hora del miércoles tres fuentes con conocimiento del asunto.GIP y Brookfield advirtieron que podrían no hacer una oferta por una compañía que tiene un valor empresarial de más de 45,000 millones de euros una vez tomada en cuenta la deuda.
“En este momento, el consorcio no ha tomado ninguna decisión sobre una posible oferta por Atlantia y no se ha llegado a ningún acuerdo con Atlantia y/o su(s) accionista(s)”, dijeron en un comunicado nocturno.
El clan Benetton, que ha ampliado sus inversiones más allá de las líneas de ropa por las que es más conocido, podría oponer una fuerte resistencia. Alessandro Benetton fue nombrado presidente de Edizione este año, reforzando el control de la familia sobre sus inversiones. Edizione dijo entonces que consideraba estratégica su inversión en Atlantia. Pérez y los Benetton ya están vinculados a través de su propiedad conjunta del operador español de autopistas Abertis.
Il miliardario spagnolo #FlorentinoPerez, presidente del #RealMadrid, è in trattativa per acquisire la quota di maggioranza di #Atlantia, la holding controllata dalla famiglia #Benettonhttps://t.co/393w3XcnVP
— Massimiliano Carrà (@Massicarra) April 7, 2022
La gran empresa constructora española ACS, propiedad del presidente del Real Madrid, Florentino Pérez, se unió a dos fondos de inversión para presentar una oferta por las concesiones de autopistas de la empresa italiana Atlantia.
“En relación con la noticia aparecida en un medios de comunicación especializados sobre el posible interés de ACS en Atlantia podemos confirmar que ACS tiene un acuerdo exclusivo con dos de los grandes fondos internacionales de inversión (GIP y Brookfield) en el cual ACS acabaría comprando la mayoría del negocio de concesiones de autopistas”, informó ACS en un comunicado el miércoles por la noche.
ACS precisó que la decisión no era todavía definitiva.
El valor de las acciones de la empresa italiana de autopistas y aeropuertos Atlantia, controlada por la familia Benetton, se disparó en la bolsa de Milán tras este anuncio. A las 08:00 GMT, la acción había aumentado 9.35% hasta los 20.77 euros.
Atlantia, que emplea a 30,000 personas en 24 países, gestiona cinco aeropuertos y más de 50 concesiones de autopistas en una decena de países.
En cambio, la familia Benetton cedió en junio de 2021 Autostrade per l’Italia (Aspi), gestora del puente Morandi de Génova que se hundió en 2018, a la institución pública italiana Cassa Depositi e Prestiti (CDP).
Atlantia/ACS/Blackstone: Benetton family infrastructure group is now a target https://t.co/AsN4fZkg9o | opinion
— Financial Times (@FT) April 7, 2022
GIP y Brookfield habían advertido que podrían no presentar una oferta por la compañía, cuyo valor de empresa supera los 45,000 millones de euros si se tiene en cuenta la deuda neta.
La política también corre el riesgo de complicar la situación, ya que el Gobierno italiano tiene “poderes de oro” para vetar la propiedad de los aeropuertos del país.
“El teórico acuerdo sería notablemente complejo debido a consideraciones de valoración, políticas y de financiación”, dijo Kepler Cheuvreux en una nota, refiriéndose a cualquier acuerdo de ACS y sus socios.
Alessandro Benetton fue nombrado presidente de Edizione este año, reforzando el control de la familia sobre sus inversiones. Edizione dijo entonces que consideraba estratégica su inversión en Atlantia.
Pérez y los Benetton ya están vinculados a través de su propiedad conjunta del operador español de autopistas Abertis.
A través de ACS, Pérez ya había presentado una oferta por la unidad de autopistas italiana de Atlantia, Autostrade per l’Italia, pero no consiguió el respaldo del Gobierno italiano.
Atlantia finalmente vendió la unidad, foco de una disputa con el Gobierno después del mortal colapso de un puente en 2018 en Italia, al banco estatal italiano CDP y sus aliados. Este año se embolsará 8,000 millones de euros por la operación.
Atlantia e carte bollate con Rcs: così Blackstone torna al centro del ciclone https://t.co/Djb88b5ZuD pic.twitter.com/qTicDvt4xB
— Affaritaliani.it (@Affaritaliani) April 7, 2022
